(Π(1+每筆報酬))^(1/筆數) − 1,7 條路徑依筆數加權平均。它是每筆的複利報酬,不是每筆的算術平均,也不是整段期間的總報酬。Π(1+每筆報酬) − 1,再對 7 條路徑取平均(表中直接列出,不必自己換算);「全部期間(依序複利)」那一列是各期間整段報酬再依序複利。排序依據是「排名分數」欄(黃底),不是年化複利%或年化固定資金%——資金模式:複利(同軌每筆用上一筆剩餘資金;每筆等效複利率);排名目標:各期間平均最好(不管最差期間)(平均=依實際持有天數年化後換算的等效值,提早出場的資金視為立刻再投入) 分數最高的排第一,即使它的年化不是最高,通常是因為它的最差期間比較不難看(floor 目標會重罰違反底線的組合)。
| # | 槓桿 | 停損 (權益%) | 第一段 啟動/回落(權益%)/賣出占部位% | 第二段 啟動/回落 (權益%) | 持有日 (日曆日) | 最差期間 min_pc% | 複利平均 gavg_pc% | 算術平均 avg_pc% | 固定資金平均 fx_avg% (每筆固定本金、不複利) | 平均實際持有日 (提早出場會小於持有日) | 年化複利% (資金週轉) | 年化固定資金% (資金週轉) | 單筆平均% | 勝率 | 排名分數 (依排名目標,越大越好) | 出場分布 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 16% | 14 | -0.065 | +4.234 | +4.270 | +6.291 | 12.5 | +198.0 | +183.6 | +3.974 | 55.6% | +4.277 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利16.51%、跳空移動停利6.71%、到期76.27% |
| 2 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 18% | 14 | -0.203 | +4.252 | +4.292 | +6.385 | 12.6 | +193.3 | +184.6 | +4.024 | 55.6% | +4.213 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利16.16%、跳空移動停利5.23%、到期78.1% |
| 3 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 15% | 14 | -0.006 | +4.109 | +4.143 | +6.153 | 12.5 | +192.1 | +180.3 | +3.942 | 55.6% | +4.197 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利16.24%、跳空移動停利7.42%、到期75.84% |
| 4 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 14% | 14 | +0.042 | +4.055 | +4.087 | +6.062 | 12.4 | +189.9 | +178.2 | +3.893 | 55.6% | +4.167 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利16.74%、跳空移動停利7.46%、到期75.29% |
| 5 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 17% | 14 | -0.005 | +4.159 | +4.193 | +6.210 | 12.6 | +188.5 | +180.3 | +3.980 | 55.6% | +4.147 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利16.43%、跳空移動停利5.97%、到期77.09% |
| 6 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 13% | 14 | +0.001 | +3.936 | +3.967 | +5.909 | 12.4 | +186.4 | +174.6 | +3.824 | 55.6% | +4.118 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利16.59%、跳空移動停利8.2%、到期74.71% |
| 7 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 87% | 14 | -0.881 | +4.506 | +4.565 | +8.034 | 14.0 | +181.8 | +210.1 | +5.622 | 52.1% | +4.054 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利0.35%、跳空移動停利0.23%、到期98.91% |
| 8 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 88% | 14 | -0.881 | +4.494 | +4.553 | +8.026 | 14.0 | +181.2 | +209.9 | +5.618 | 52.1% | +4.045 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利0.35%、跳空移動停利0.23%、到期98.91% |
| 9 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 89% | 14 | -0.881 | +4.492 | +4.551 | +8.025 | 14.0 | +180.6 | +209.8 | +5.648 | 52.1% | +4.037 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利0.31%、跳空移動停利0.2%、到期98.99% |
| 10 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 12% | 14 | -0.091 | +3.914 | +3.950 | +5.842 | 12.3 | +180.5 | +173.2 | +3.791 | 55.6% | +4.035 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利15.93%、跳空移動停利9.45%、到期74.12% |
| 11 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 11% | 14 | +0.100 | +3.970 | +4.007 | +5.902 | 12.3 | +180.3 | +175.6 | +3.829 | 55.6% | +4.033 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利14.87%、跳空移動停利10.77%、到期73.85% |
| 12 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 90% | 14 | -0.881 | +4.480 | +4.538 | +8.016 | 14.0 | +180.0 | +209.6 | +5.644 | 52.1% | +4.028 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利0.31%、跳空移動停利0.2%、到期98.99% |
| 13 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 95% | 14 | -0.881 | +4.549 | +4.608 | +8.066 | 14.0 | +179.8 | +210.9 | +5.664 | 52.1% | +4.025 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利0.2%、跳空移動停利0.12%、到期99.18% |
| 14 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 97% | 14 | -0.881 | +4.539 | +4.598 | +8.059 | 14.0 | +179.8 | +210.7 | +5.659 | 52.1% | +4.025 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利0.2%、跳空移動停利0.12%、到期99.18% |
| 15 | 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 96% | 14 | -0.881 | +4.544 | +4.603 | +8.062 | 14.0 | +179.8 | +210.8 | +5.661 | 52.1% | +4.025 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利0.2%、跳空移動停利0.12%、到期99.18% |
| 槓桿 | 停損 (權益%) | 第一段 啟動/回落(權益%)/賣出占部位% | 第二段 啟動/回落 (權益%) | 持有日 (日曆日) | 最差期間 min_pc% | 複利平均 gavg_pc% | 算術平均 avg_pc% | 固定資金平均 fx_avg% (每筆固定本金、不複利) | 平均實際持有日 (提早出場會小於持有日) | 年化複利% (資金週轉) | 年化固定資金% (資金週轉) | 單筆平均% | 勝率 | 排名分數 (依排名目標,越大越好) | 出場分布 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2x | 86% | —(跳過) | 30% / 16% | 14 | -0.065 | +4.234 | +4.270 | +6.291 | 12.5 | +198.0 | +183.6 | +3.974 | 55.6% | +4.277 | 停損0.35%、跳空停損0.16%、移動停利16.51%、跳空移動停利6.71%、到期76.27% |
| 槓桿 | 停損 (權益%) | 第一段 啟動/回落(權益%)/賣出占部位% | 第二段 啟動/回落 (權益%) | 持有日 (日曆日) | 最差期間 min_pc% | 複利平均 gavg_pc% | 算術平均 avg_pc% | 固定資金平均 fx_avg% (每筆固定本金、不複利) | 平均實際持有日 (提早出場會小於持有日) | 年化複利% (資金週轉) | 年化固定資金% (資金週轉) | 單筆平均% | 勝率 | 排名分數 (依排名目標,越大越好) | 出場分布 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1x | 99% | —(跳過) | 9999% / 99% | 14 | +0.350 | +3.139 | +3.155 | +4.073 | 14.0 | +105.3 | +106.2 | +2.869 | 52.1% | +2.796 | 到期100% |
| 2x | 99% | —(跳過) | 9999% / 99% | 14 | -0.881 | +4.510 | +4.569 | +8.054 | 14.0 | +176.9 | +210.3 | +5.664 | 52.1% | +3.985 | 停損0.47%、跳空停損0.08%、到期99.45% |
其他參數固定(最佳操作方式的停損/啟動/回落都是權益%,槓桿變大時對應的價格門檻=權益% ÷ 槓桿,變得更小、更容易觸發), 只改槓桿;實線=最佳操作方式,虛線=只持有到期(不設停損停利)。單位是「每個持有日一筆」的%(複利=每筆等效複利率、固定資金=每筆報酬算術平均,都已依平均實際持有天數做「資金週轉調整」:提早出場的資金視為立刻再投入), 最差期間=各期間中最差的那一個。圈起來的點=複利平均的最高點。
| 槓桿 | 最佳操作方式 | 只持有到期 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 複利平均 (週轉調整)% | 最差期間 min_pc% | 固定資金平均 (週轉調整)% | 最差期間 fx_min% |
複利平均 (週轉調整)% | 最差期間 min_pc% | 固定資金平均 (週轉調整)% | 最差期間 fx_min% | |
| 1x | +2.035 | +0.225 | +3.314 | +0.660 | +2.796 | +0.350 | +4.073 | +0.793 |
| 1.5x | +3.318 | +0.328 | +5.139 | +1.269 | +3.592 | +0.192 | +6.113 | +1.190 |
| 2x | +4.277 | -0.065 | +7.040 | +1.500 | +3.985 | -0.881 | +8.068 | +1.015 |
| 2.5x | +3.592 | +0.160 | +7.453 | +2.368 | +3.759 | -1.440 | +9.805 | +1.493 |
| 3x | +2.110 | -0.740 | +8.014 | +2.149 | +3.311 | -2.688 | +11.718 | +1.871 |
| 3.5x | +1.852 | -0.559 | +9.628 | +3.245 | +1.600 | -5.295 | +13.647 | +1.953 |
| 4x | +1.337 | -1.637 | +10.804 | +4.728 | +0.039 | -8.811 | +15.904 | +1.635 |
| 4.5x | +0.969 | -1.149 | +12.046 | +5.944 | -2.618 | -12.080 | +17.296 | +1.846 |
| 5x | +1.177 | -5.895 | +12.412 | +5.233 | -4.218 | -17.260 | +18.047 | -0.658 |
目前只有「第二段回落(權益%)」這一個參數在搜尋範圍,下面會多畫一張單一參數掃描圖。
這次搜尋空間裡只有「第二段回落(權益%)」這一個參數在變動,其他參數都固定,所以直接把搜尋過程中已經評估過的 組合畫成圖:橫軸=第二段回落(權益%),左軸(藍線)=年化複利%(依實際持有天數做過資金週轉調整)、 右軸(綠線)=複利平均 gavg_pc%,兩條線各用各自的刻度、不是同一個尺度。 兩個圈圈分別標各自線的最高點(不一定在同一個 x 上——年化還會受「平均實際持有天數」影響,不是跟複利平均完全同步), 跟前面「前 15 名」表裡的名次也不一定一樣,因為排名目標不一定是「只看這兩者之一」。點的疏密取決於貝氏搜尋實際試過哪些值,不是均勻網格。
另外還測到「第二段回落(權益%)」設成不啟動/不設的對照組(不設(原始值95):年化+179.8%、複利平均+4.549%;不設(原始值97):年化+179.8%、複利平均+4.539%;不設(原始值96):年化+179.8%、複利平均+4.544%;不設(原始值99):年化+179.8%、複利平均+4.529%;不設(原始值98):年化+179.8%、複利平均+4.534%)——數值跟搜尋範圍差太多個量級,畫在同一張線性座標圖上會把範圍內的形狀壓縮到看不清楚,所以沒有畫進圖裡,只列在這裡供對照。
把整段歷史攤開,畫出 7 條互不重疊、各自獨立複利的資金軌道(起始都是 1.0,y 軸是對數座標,
因為複利成長可以跨好幾個數量級,線性座標會看不出早期的細節)。這張圖用來直接檢查「不停損(或停損很鬆)時,
會不會有某一軌被少數重摔的標的拖累,一路很久墊在低點沒有回本」——如果真的發生,會在圖上看到某條線大幅落後其他條、
長時間貼在低檔;如果只是像本頁其他數字顯示的那樣穩定成長,代表不是靠犧牲少數軌道去平均出來的,
而是因為每一筆交易本身就是「當天全部標的等權重」的組合報酬,單一標的重摔只會拉低當天組合報酬的一小部分
(例如池子裡 40 檔,一檔摔 −100% 只讓當天組合報酬掉約 −2.5 個百分點),不會讓整條資金軌道腰斬。
目前最差的一軌是第 7 軌,期末倍數 110.68x;
全部軌道中最低點是第 2 軌在 2023-05-09,掉到 0.51x。
各軌最低點:第1軌 2022-02-07 0.63x;第2軌 2023-05-09 0.51x;第3軌 2022-12-12 0.55x;第4軌 2023-05-09 0.80x;第5軌 2022-12-12 0.64x;第6軌 2022-02-09 0.58x;第7軌 2022-12-12 0.52x。
| 期間(訊號日) | 日曆日數 | 每筆等效複利率 % | 整段期間報酬 % (各路徑複利後平均) | 固定資金每筆平均 % (不複利) | 固定資金整段累加 % (每筆固定本金相加) | 每條路徑平均幾筆 | 候選訊號日數 (每2日曆日取樣、排除僅加密幣的週末) | 軌道數 | 軌道獲利比例 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2021-10-24~2022-08-18 | 299 | -0.065 | -0.97 | +1.500 | +22.7 | 15.1 | 78 | 7 | 43% |
| 2022-08-19~2023-06-14 | 300 | +1.316 | +30.38 | +2.959 | +60.5 | 20.3 | 101 | 7 | 100% |
| 2023-06-15~2024-04-09 | 300 | +5.671 | +206.16 | +7.781 | +157.9 | 20.3 | 102 | 7 | 100% |
| 2024-04-10~2025-02-03 | 300 | +7.237 | +308.52 | +9.213 | +185.1 | 20.1 | 102 | 7 | 100% |
| 2025-02-04~2025-11-30 | 300 | +4.600 | +149.00 | +7.304 | +146.7 | 20.3 | 102 | 7 | 100% |
| 2025-12-01~2026-09-26 | 300 | +6.862 | +259.67 | +8.991 | +173.2 | 19.3 | 97 | 7 | 100% |
| 全部期間(複利/累加) | 1799 | +4.405 | +14361.13 | +6.464 | +746.0 | 115.4 | 582 |
複利用的是「每條路徑約幾筆」(互不重疊、間隔 ≥ 持有日),不是「候選訊號日數」;後者只是可選的進場日期數量。
(本次未執行或無可用時線資料)
| 類別 | 隱藏反轉機率曲線 [ratio, prob] | 樣本日數 |
|---|---|---|
| 股票/指數/商品 | [[0.0, 0.0], [1.0, 0.0]] | - |
| 加密幣 | [[0.0, 0.0], [1.0, 0.0]] | - |
每一筆是「一個標的、一個進場日」的實際模擬結果(權益%:已含槓桿、手續費與滑價,持有最長 14 日曆日)。用來檢查有沒有不合理的地方(例如停損筆的報酬遠超過停損設定、到期筆全部為正等)。(本頁只在指標回測選中的 2583 筆進場上評估,不是全買。)
強平的位置:價格跌到權益虧損約 90%(=1 ÷ 槓桿 × 0.9,交易所會在保證金耗盡之前就強制平倉,不會等到虧 100%)就視為強平,所以「不設停損」時的大虧會集中在 −90% 再加上手續費/滑價(約 −91% ~ −93%),而不是 −100%;強平在表中歸類為「停損」。若遇跳空一開盤就穿過強平價,才會虧得更多(表中「跳空停損」的最小值)。
| 筆數 | 平均% | 中位數% | 標準差% | 勝率% | 最小% | P5 | P25 | P75 | P95 | 最大% |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2562 | +3.97 | +3.05 | 29.35 | 55.6 | -100.00 | -42.08 | -13.48 | +18.83 | +52.84 | +185.86 |
| 出場類型 | 筆數 | 占比 | 平均報酬% | 最小% | 最大% |
|---|---|---|---|---|---|
| 停損 | 9 | 0.4% | -86.43 | -86.43 | -86.43 |
| 跳空停損 | 4 | 0.2% | -93.92 | -100.00 | -87.04 |
| 移動停利 | 423 | 16.5% | +32.29 | +11.00 | +185.86 |
| 跳空移動停利 | 172 | 6.7% | +26.15 | -85.29 | +129.73 |
| 到期 | 1954 | 76.3% | -3.49 | -80.78 | +110.46 |
圖為時線逐根判定(藍=進場價、紅虛線=停損價、綠點線=武裝價、橘階梯線=移動停利價、紫=出場);標題的「日線回測」是主體回測(日線+校正表)判定的結果,兩者出場點可能略有差異——這正是用來目視檢查日線回測是否合理的依據。
per_trade_compound%:同一訊號日對全部標的等權重得到組合報酬;再用「間隔 ≥ 持有日」的不重疊軌道依序複利,取每筆等效複利率
(比照 crypto 專案定義)。穩健度=各期間 per_trade_compound 的最小值,避免只在某一段行情有效的參數勝出。
停損/武裝/回落皆為「現貨價」%;權益報酬 = 槓桿 × 價格變動 − 雙邊成本×槓桿;槓桿強平門檻 = 0.9/槓桿(停損不可比強平更寬)。
日線內同一根 K 棒的先後順序不確定處,以時線校正表(依當日振幅與回落幅度的比例估計機率)+固定種子抽樣處理。
槓桿交易風險極高,本頁不構成投資建議。